Bellek çipi üreticileri 'süper döngü' bekliyor; hisseler bir haftada yüzde 30 fırladı
Wall Street analistleri yapay zekâ veri merkezlerinden gelen siparişlerin DRAM ve NAND piyasasını çok yıllı bir süper döngüye soktuğunu söylüyor. SK Hynix, Micron ve Samsung hisseleri yalnızca son haftada yüzde 30'a varan artış gösterdi. Tedarikin sıkışık kalmasıyla birlikte fiyatlar 2027'ye kadar yüksek seyredebilir.
Bellek çipi sektörü, yapay zekâ veri merkezlerinden gelen büyük talep dalgasıyla birlikte uzun süredir görülmemiş bir yükseliş eğilimine girdi. Bank of America, Morgan Stanley ve Citi analistleri DRAM ve NAND fiyatlarındaki sıkı arz koşullarının önümüzdeki iki yıl boyunca süreceğini ve bunun bir 'süper döngü' yarattığını söylüyor.
Güney Koreli SK Hynix hisseleri son bir haftada yüzde 30 artarken Micron ve Samsung Electronics de benzer hızda yükseldi. Hyperscaler şirketlerin yapay zekâ altyapısına ayırdığı sermaye harcamalarının 2027'de de güçlü kalması bekleniyor; bu da bellek üreticilerine olağanüstü kâr marjları sağlıyor.
Tedarik tarafında ise yeni fab inşaatlarının uzun süredir ertelenmesi ve teknolojik geçişin zorluğu darboğazı derinleştiriyor. Analistler sektör hisselerinin daha da yukarı gitme alanı olduğunu, ancak fiyatların aynı zamanda alıcıların maliyet baskısını artıracağını vurguluyor.
Kuzey Amerika'dan Daha Fazla
Goldman: Yapay zeka yatırımları S&P 500 hisse geri alımlarını sınırlıyor
Goldman Sachs, S&P 500 şirketlerinin hisse geri alımlarının bu yıl yalnızca yüzde 3 büyümesini bekliyor. Banka, yapay zeka altyapı yatırımlarının ve sıkışan ekonomik tablonun sermaye dağıtımı önceliklerini yeniden şekillendirdiğini söylüyor.
İran, savaşı bitirme teklifine cevabını ABD'ye iletti
İran, ABD'nin savaşı sona erdirme teklifine yanıtını Pakistan üzerinden Washington'a iletti. IRNA'ya göre Tahran, müzakerelerin yalnızca bölgedeki çatışmaların durdurulmasına odaklanmasını istiyor.
Hürmüz Boğazı'ndan tanker geçerken Washington İran'ın yanıtını bekliyor
Bir LNG tankerinin İran çatışması sonrası Hürmüz Boğazı'ndan geçmesi, Washington'un Tahran'a sunduğu barış teklifine yanıt beklediği günlerde piyasa için psikolojik bir rahatlama oldu. Beyaz Saray, ateşkes denklemini ayakta tutmaya çalışırken petrol fiyatları temkinli seyrediyor.